Akciová rally je v plném proudu. Sektory, které byly dříve mimo zorné pole drobných investorů, se v současnosti těší jejich výrazné pozornosti. Mezi takové sektory patří i segment biotechnologie a farmacie. Mnohé fondy již musely být pro velký zájem uzavřeny pro nové investory. Až to vypadá, že kdo nemá v portfoliu biotechnologické akcie, jako by nebyl.
Tuto popularitu se snaží využít i podílový fond C-QUADRAT Strategie AMI (CZK), který drží biotechnologické akcie ve svém portfoliu ve výrazné míře. Jedná se o střešní fond (z ang. Umbrella funds). V současnosti drží v akciových fondech celkem 92,6 % veškerého svého majetku a zbylých 7,4 % má ve fondech peněžního trhu nebo v hotovosti. Jak už je pro fond fondů typické, i tento instrument se vyznačuje vysokou nákladovostí. Celková nákladovost TER se pohybuje na úrovni 2,65 %. Kromě toho si také tento fond při dosažení nových nejvyšších hodnot účtuje ještě desetiprocentní odměnu za výkonnost.
V posledních letech dosahuje stabilního vysokého zhodnocení, vychází mu jeho investiční strategie vyhledávání a následování růstových příležitostí. V případě změny současné nálady na finančních trzích může být tento fond náchylnější k případným ztrátám, než ostatní fondy z rodiny C-Quadrat, tedy Total Return Balanced a Dynamic (viz Historické události a portfolio fondu). Během roku 2013 fond propadl o 8,5 % během jednoho měsíce. V současné době fondy C-Quadrat opět prochází korekcí.
Tabulka: Shrnutí základních údajů
Zdroj: Databáze Comsense Capital
Tabulka: Srovnání historické výkonnosti
Zdroj: Databáze Comsense Capital
Historické události a portfolio fondu
Tabulka udává procentní růst či ztrátu aktuálně drženého portfolia fondu v rámci vybraných historických událostí.
Zdroj: Databáze Comsense Capital
Fond těží ze současné situace na trhu
Když pomineme vysokou nákladovost výše analyzovaných instrumentů, vedou si střešní podílové fondy C-Quadrat v posledních letech velmi dobře. To je z části samozřejmě dáno aktuální situací na finančních trzích, především pak výrazným růstem globálních akcií. Ani v rámci historických scénářů by si ale podle dat společnosti Bloomberg nevedly fondy nijak špatně.
Zdroj: Článek byl připraven analytiky společnosti Comsense Capital
Upozornění: Informace a data uveřejněná na internetových stránkách Fondinfo.cz nepředstavují nabídku k nákupu či prodeji jakýchkoliv investičních produktů ani nepředstavují investiční či obchodní doporučení. Obsah internetových stránek slouží jen a pouze ke studijním účelům. Podmínky užívání jsou uvedeny zde.
Další příspěvky v rubrice Analýzy produktů
Penzijní fondy se propadly do ztráty
Rok 2015 nebyl z pohledu výkonnosti účastnických fondů velmi příznivý, až sedm z nich dosáhlo záporného zhodnocení. Loňské …
Americké akcie lépe odolávají finančním krizím
Z analýzy Fidelity International vyplývá zajímavé zjištění. Ačkoliv většina krachů a pádů burz začala v USA, poklesem cen …
Kolik vydělaly fondy zaměřené na světové akcie?
Na trhu naleznete několik podílových fondů, které investují do světových akcií z indexu MSCI World. Z vybraných fondů dosáhl …
Portrét fondu KBC ECO Fund CSOB Water
KBC ECO Fund CSOB Water (ČSOB Akciový fond – Vodního bohatství) investuje do akcií firem, které se zabývají výstavbou …
Portrét fondu AXA Selection Opportunities
Fond AXA Selection Opportunities (ISIN: CZ0008472917) je smíšeným fondem fondů, který se snaží vyhledávat a využívat investiční …
ETP: Letos investoři věří akciím z vyspělých trhů
V letošním roce se příznivci burzovně obchodovaných produktů (ETP) zaměřují především na akcie firem z vyspělých zemí. …